信托做什么（一文读懂民事信托）

【引言】在很多人的印象中，民事信托是一个离自己非常遥远的概念，日常中听的比较多的是家族信托、信托理财计划、保险金信托、慈善信托等等。而事实上，民事信托是历史最悠久、应用最广泛、覆盖最全面的一种信托。想要全面了解民事信托，请耐心读完本文。

什么是信托？

《中华人民共和国信托法》第二条：信托，是指委托人基于对受托人的信任，将其财产权委托给受托人，由受托人按委托人的意愿以自己的名义，为受益人的利益或者特定目的，进行管理或者处分的行为。

信托的分类？

《中华人民共和国信托法》第三条：委托人、受托人、受益人(以下统称信托当事人)在中华人民共和国境内进行民事、营业、公益信托活动，适用本法。

从信托法的角度来看，信托可以分为三类：民事信托、营业信托、公益信托。

民事信托与营业信托的区别？

民事信托：又称为非营业信托，是指不以营业为目的所设立的信托。受托人可以是自然人或法人，民事信托业务大多办理的是与个人财产有关的各种事务，是为了防范资产风险、为财富传承目的而依法设立的信托法律安排。

民事信托是一个法律架构，委托人境内境外所有的合法财产，只要法律不禁止其流通，都可以作为信托财产，包括但不限于：现金、房产、股权、合伙份额、证券、保险、基金、知识产权、收藏品等。

营业信托：又称为商事信托，最明显的标志是——受托人一般为信托公司（金融牌照）。目前我国的营业信托最方便装入的仅有现金和保险（现金装入后可以在指定范围内做金融投资），存续的金融产品暂时无法装入，而公司股权和房产装入信托的税费成本比较高。

民事信托与家族信托、信托产品、

保险金信托的区别？

民事信托：是信托法中区别于营业信托的法律概念，是一整套法律架构，不是金融产品，不会暴雷。可以说，民事信托是最基础、最广泛、最纯粹的信托。

家族信托：是指委托人为实现家族财富规划与传承目标而设立的信托计划。家族信托并不是一个法律概念，而是信托制度的一种应用场景。实践中，国外大多数家族信托都属于民事信托。以信托公司为受托人的家族信托，则属于营业信托。

信托产品：即“集合资金信托计划”，是一种由信托公司发行的金融产品。所谓的信托暴雷，指的就是信托产品暴雷。此信托产品，与民事信托完全不同。

保险金信托：保险金信托是一种标准化的营业信托，可以说是“简约版的家族信托”。投保人先和保险公司签订保险合同，再和信托公司签订信托合同，约定未来的保险金直接进入信托账户，由信托公司进行管理和处分，并且将信托财产及其收益按合同约定分配给受益人。

民事信托的前世今生？

西方信托制度的雏形——古罗马时期的法律规定，继承人必须是已婚男子，而未婚男子以及女子都没有继承权。为了规避这种不公平的制度，当继承人没有继承权的时候，罗马人会将自己的财产转交给他信任的第三人，要求第三人为了妻子或者子女的利益代为管理和处分。

信托制度发源自民事信托，如今欧美国家的人们设立民事信托已经司空见惯。例如：戴尔娜王妃以遗嘱方式设立了民事信托，委托母亲与姐姐作为受托人，管理身后资产，并在哈里王子和威廉王子25岁生日时将财产平分给他们。

我国的民事信托同样历史悠久——有人戏称“白帝城托孤”就是一个经典的民事信托案例。在民间，此类“临终托付”十分常见，这其实就是民事信托制度最广泛、最悠久、最深厚的群众基础。

《中华人民共和国信托法》明确规定了民事信托制度，并在财富管理实务与司法审判实践中得到广泛应用，如山东法院审理的民事信托持有张裕集团内部股受益权继承案、北京法院审理的李某与被告刘某民事信托纠纷案、上海法院审理的钦某、李某与李氏三兄妹民事信托纠纷案等，均被法院认定为有效的信托安排。

民事信托有哪些优势？

相较于以信托公司为受托人的营业信托，民事信托作为一种法律架构，有着非常高的灵活性，律师可以根据委托人的个人需求和意愿，量身定制专属的信托方案。具体来说，民事信托有以下优势：

1、委托人不受限

民事信托的委托人既可以是单人，也可以是多人，只要是具有完全民事能力的自然人、法人或其他组织都可以作为委托人。

2、受托人不受限

民事信托的受托人可以是法人或具有完全民事能力的自然人。实践中，民事信托的受托人多为委托人信任的子女、父母、配偶、兄弟姐妹、朋友等。受托人既可以是单人，也可以是多人，包括多人同时受托或按照顺位受托。

3、受益人不受限

民事信托的受益人可以是自然人、法人或者其他组织，不仅限于家庭成员。

委托人可以是受益人，还可以是唯一受益人。

受托人可以是受益人，但不能是唯一受益人。

4、金额不受限

民事信托的初始信托财产没有最低门槛限制，且在信托存续期间可以追加信托财产。

5、持有成本低

根据《信托法》第三十五条规定：受托人有权依照信托文件的约定取得报酬。由于民事信托的受托人均为亲友，大部分受托人也同为受益人，所以通常不收取信托报酬，或象征性地收取少量报酬。因此民事信托的持有成本很低。

6、财产不受限

委托人境内境外的所有财产（只要能实现产权转移）都可以作为信托财产，包括但不限于：现金、房产、股权、合伙份额、证券、保险、基金、知识产权、收藏品等。

民事信托既符合中国内地法律的规定，也得到境外绝大部分国家和地区的认可。因此，客户的境外资产同样可以装入民事信托。

7、税费成本低

如果民事信托的委托人与受托人之间是近亲属或直系亲属关系，可以享受财产转移过程的税收减免政策，从而降低税费成本。

8、个性化定制

不同于营业信托的格式条款，民事信托所有条款都可以根据委托人的意愿、家族传承及财富管理目标而量身定制，能够充分满足当事人的个性化要求，最大程度尊重委托人的真实意愿。

结语

尽管民事信托拥有其独特的优势，但受限于我国民事信托业起步较晚，专业律师奇缺，现阶段设立的信托仍以营业信托为主。由于受托人是持牌信托公司，营业信托在我国也有其优势，例如：1、信托公司通过合作渠道，能近距离接触到高净值客户；2、国人普遍比较信任大型金融机构；3、信托公司的标准化合同相对比较成熟。

我们认为，随着国民财富水平的水涨船高，信托行业必将迎来更快更好地发展，民事信托有着非常广阔的应用场景。同时，民事信托与营业信托并不是相互排斥的关系，而应互相配合，共同为客户提供周全的财富规划和传承服务。由于民事信托的信托财产可以囊括客户的所有合法财产，就算客户已经通过营业信托做了传承规划，也有必要设立民事信托对其他未纳入的财产做兜底性安排。